Анализ основных источников финансовых ресурсов, влияющих на текущую деятельность и финансовый результат

За 2008 год Сбербанк получил отрицательный финансовый результат от операций с валютными производными финансовыми инструментами в размере 5,0 млрд руб., который напрямую взаимосвязан с доходами за вычетом расходов от переоценки иностранной валюты в размере 15,4 млрд руб.

Операционные расходы группы выросли на 13,3% — до 221,7 млрд руб. группа значительно усилила контроль над издержками: в 2008 году показатель отношения расходов к чистому операционному доходу до резервов снизился с 55,4 до 49,3%, в основном за счет замедления роста расходов на персонал, который составил 12,3% при росте среднесписочной численности сотрудников Банка на 3,5% — до 259 999 человек.

Среднемесячные расходы на персонал на одного сотрудника в 2008 составили 43 тыс. руб. против 39 тыс. руб. в 2007 году. Активы группы по МСФО увеличились в 2008 году на 36,7% и составили 6736,5 млрд руб. Основной источник роста активов — кредитный портфель.

Значительный рост денежных средств и их эквивалентов связан с возросшим объемом краткосрочных межбанковских кредитов в конце 2008 года. Кроме того, рост остатков наличности обусловлен притоком значительных объемов средств клиентов в евро и долларах США.

Основные средства возросли за счет проведенной переоценки (чистая положительная переоценка составила 71,3 млрд руб.) и ряда приобретений. Снижение обязательных резервов в Банке России связано с изменением ставок резервирования, устанавливаемых Банком России. Объем портфеля ценных бумаг остался на прежнем уровне, при этом его доля в совокупных активах несколько снизилась.

Совокупный кредитный портфель группы увеличился на 30,9% и составил 5280,2 млрд руб. Портфель кредитов корпоративным клиентам вырос на 30,2% и достиг 4019,3 млрд руб. В структуре кредитного портфеля возросла доля специализированных кредитов, в основном за счет финансирования инвестиционных и строительных проектов. Одновременно снизилась доля коммерческих кредитов, предоставляемых клиентам на пополнение оборотных средств, приобретение движимого и недвижимого имущества, расширение и консолидацию бизнеса и др.

Портфель кредитов физическим лицам вырос в 2008 году на 33,3% и достиг 1260,9 млрд руб. Наиболее значительно увеличился портфель жилищного кредитования, при этом 89% прироста объема жилищных кредитов пришлись на первые три квартала 2008 года, пик роста достигнут во II квартале — 34%от прироста за год. Портфель ценных бумаг группы на 31 декабря 2008 года составил 493,7 млрд руб., что на 9,7 млрд руб. меньше, чем годом ранее.

На 97,4% портфель представлен долговыми инструментами. Структура вложений в долговые ценные бумаги Доля государственных ценных бумаг (еврооблигации РФ, облигации федерального займа) сократилась с 80,4 до 65,8% от порт феля долговых ценных бумаг, в основном за счет выбытия облигаций Банка России в I квартале 2008 года. Доля субфедеральных ценных бумаг возросла за год с 10,1 до 15,7%.

Распределение инвестиций в ценные бумаги по портфелям. Предвидя ухудшение экономической ситуации в России, связанное с финансовым кризисом, Банк внес изменения в политику управления портфелями ценных бумаг. С начала 2008 года Сбербанк России постепенно реализовывал на рынке торговые ценные бумаги и прочие ценные бумаги, изменение справедливой стоимости которых отражается через счета прибылей и убытков.

Полезная информация:

Члены фондовой биржи
Фондовая биржа относится к числу закрытых бирж. Это означает, что торговать на ней ценными бумагами могут только ее члены. Кого же считают членом биржи? Чтобы ответить на этот вопрос, нужно вспомнить, что фондовая биржа — это некоммерческая организация. Поэтому в ее деятельности заинтересованы те, ...

Основные органы регулирования
Органом, регулирующим рынок ценных бумаг, до 1998 года являлась Государственная инспекция по ценным бумагам, образованная 1 марта 1990 года. Глава Инспекции назначался правительством, а её деятельность контролировалась Министерством Финансов. На инспекцию были возложены следующие функции: 1. По рег ...

Коммерческие банки и экономическое развитие России в конце XIX – начале XX века
Необходимость капиталистических реформ в народном хозяйстве определяла индивидуальность кредитной системы, сложившейся в Российской империи в конце ХIХ века. К Первой мировой войне в стране существовала двухуровневая банковская система, которая занималась кредитованием всех секторов экономики стран ...